La Posizione finanziaria netta rettificata del gruppo, la quale non riflette l’impatto del mark‐to‐market degli strumenti finanziari derivati di copertura e l’impatto derivante dall’applicazione dell’IFRS 16, al 31 gennaio 2026 è pari a €145,9 milioni, ed è principalmente composta dalle seguenti voci:
- €160 milioni per il “prestito obbligazionario Sustainability‐linked” emesso in data 10 novembre 2021 e con scadenza 10 novembre 2027;
- €65 milioni per la “linea Amortizing Sustainability‐Linked” con scadenza 7 aprile 2027;
- €120 milioni per la “linea Revolving Sustainability‐Linked” con scadenza 7 aprile 2027, al 31 gennaio 2026 non utilizzata.
In data 27 marzo 2026 il gruppo ha sottoscritto un contratto di finanziamento sustainability-linked per complessivi €300 milioni, della durata di 5 anni. L’operazione, finalizzata a migliorare ulteriormente la struttura finanziaria del gruppo, ha consentito di rimborsare e sostituire le linee di credito preesistenti (tra cui la linea Amortizing da €65 milioni e Revolving da €120 milioni) a condizioni economiche e contrattuali più vantaggiose. Le nuove linee finanziarie sottoscritte sono composte da: (i) una Linea Term di €120 milioni, (ii) una Linea Revolving di €120 milioni e (iii) da una Linea “committed” Backstop di €60 milioni che potrà essere richiesta da OVS per Capex e/o per rimborsare il Prestito Obbligazionario entro e non oltre novembre 2027.
Tutte le principali linee finanziarie del Gruppo risultano legate a performance di sostenibilità con obiettivi in linea a quelli definiti in occasione dell’emissione del prestito obbligazionario.
La Posizione finanziaria netta reported del gruppo al 31 gennaio 2026 è pari ad €1.316,2 milioni ed include €11,9 milioni derivanti dal valore del mark-to-market degli strumenti derivati a tal data e €1.158,4 milioni derivanti dall’applicazione del principio contabile internazionale IFRS 16 relativo all’attualizzazione dei canoni di locazione futuri.
Il Management ritiene che circa €650 milioni dei €1.316,2 milioni, non rappresentano una reale passività finanziaria in quanto la Società detiene diritti di recesso anticipato.